退職者はこうやって100万ドルで生活する (2023)

100万ドルの予算

1762 年に作られた用語である「ミリオネア」という言葉を聞くと、多くの人は贅沢な富や贅沢なライフスタイルを思い浮かべるでしょう。かつてはこれだけのお金を持っているだけで、楽な人生への切符を意味していました。最近では、生活費の上昇とライフスタイルの変化のおかげで、100万ドルで退職することはそれほど気楽ではなくなりました。これを確実にするためには賢明な予算編成が必要です巣の卵退職者の残りの年まで続きます。

過去数年ほどの贅沢なライフスタイルを提供するわけではありませんが、退職後の資金として 100 万ドルがあることは依然として祝福です。多くの退職者が頼りにしているのは、社会保障給付収入の少なくとも50％。 2015年のデータを使用して2021年に発表された調査によると、高齢受給者のうち、男性の12％、女性の15％が収入の90％以上を社会保障に依存している。ちょうど 100 万ドルを持っている退職者は、パームビーチのブレイカーズやニューヨークのプラザ ホテルで多くの時間を過ごすことはないかもしれません。しかし、賢く投資すれば、この金額で彼らはシカゴ、ロサンゼルス、ヒューストンなどの典型的な米国の大都市に住むことができるはずです。貧困や請求書の支払い不能を心配することなく。

聡明な退職者が退職後までに 100 万ドルを伸ばすために採用している 2 つの重要な戦略を詳しく見てみましょう。テクニックの 1 つは、即時年金、退職者の一時金を残りの生涯にわたって保証される毎月の給与に変換します。もう 1 つは、標準に資金を投資することですポートフォリオ、通常は次のように多様化されます。投資信託、株式、債券投資に投資し、そのポートフォリオの一定割合を毎年引き出して生活費を支払います。

即時年金のメリット

いつかお金がなくなるのではないかと心配する退職者にとって、即時年金はおそらくあらゆる退職商品の中で最も魅力的な特徴を提供します。それは、購入者が年金を購入した翌日に死亡したり、購入した翌日に死亡したりしても、生涯保証される固定収入です。 120歳まで生きる。

即時年金を販売しているのは、生命保険企業。これらは投資として分類されず、退職者が利息を得るために一時金を年金に預ける契約として分類される。年金の元金と利息の残高は、退職者への一連の固定定期支払いで償却されます。これらの支払い額は、いくつかの要因によって決まります。 1 つは一般的な金利です。金利が高いと、年金の支払い額も高くなります。もう一つの要因は退職者です。平均寿命。余命が長くなると予想されるほど、月々の支払い額は安くなります。このため、一般に男性より長生きする女性は、同じ残高でもより少ない年金小切手を受け取ることになります。

給付金額の計算には平均余命が使用されますが、その年齢に達して年金残高が償却されても小切手の受け取りは止まりません。むしろ、退職者は生きている限り小切手を受け取ります。 「即時年金を購入することは、年金を購入するようなものです。あなたは、残りの生涯にわたって支払うことを約束する保険会社と一時金を交換することになります。」ジョージア・ブルッゲマン、CFP、Meridian Financial Advisors LLC、マサチューセッツ州ホリストン

年金は本質的には、個人が長生きしすぎた場合のリスクを保険会社が引き受ける、自分のお金を超えて生きることに対する保険です。両親や祖父母が全員100歳まで生きたことを知っているため、この点で安心を優先する退職者は年金を検討すべきです。

即時年金のデメリット

年金には、税制上の扱いと非流動性という 2 つの明確な欠点があります。長期にわたって得られた投資収益のほとんどは次のように課税されます。長期キャピタルゲイン税率、年金は通常の所得税率で課税されます。2 つの違いは、投資家の税金区分によって異なります。それは重要ではないかもしれないが、重要である可能性もある。高額所得者の場合、普通税率の最高税率は 37% です。対照的に、長期キャピタルゲインには 0%、15%、または 20% の税金がかかります。

年金に関するもう 1 つの問題は、所有者が毎月の小切手に事実上制限されていることです。 「金利がまだ比較的低いときに即時年金を購入するのは得策ではありません。特に、年金に付随する高額な前払い手数料と解約返戻金を考慮すると、固定支払額は低く、金利が上昇しても増加しないためです。 」と言うエリザベス・サギ, CFP、カリフォルニア州サンタバーバラのアバラン・ウェルス・マネジメントのウェルス・マネジメント・アドバイザー。さらに、緊急時や高額な購入などで、罰金を課されることなく年金から多額の金額を引き出すことはできません。

それは優先順位に帰着します。退職者にとって、お金を全額手に入れることよりも生涯の収入を得ることの方が優先事項である場合、年金が最良の選択肢となる可能性があります。それ以外の場合、退職者は他のところに目を向けるべきです。あるいは、少なくとも退職金の全額またはほとんどを年金に投資すべきではありません。

従来のポートフォリオの利点

退職後まで 100 万ドルを維持するためのもう 1 つの戦略は、その資金を分散ポートフォリオに置き、その金額をインフレに連動させて、毎年一定の割合を引き出すことです。この戦略を使用する退職者の多くは 4% ルールに従っています。彼らは初年度に 4%、つまり 40,000 ドルを引き出し、この金額で生活しています。 2 年目では、同じ 4% に加えて、インフレーションその年のために。インフレ率が 2% の場合、2 年目の引き出し額は 40,000 ドルの 102%、つまり 40,800 ドルになります。 3 年目も同じパターンに従い、退職者は常に 4% に累積インフレ率を加えた金額を控除します。 2020 年の金利とインフレ環境を予測すると、この戦略を使用すれば、退職者は簡単に 100 万ドルを 30 年以上続けることができます。

「世界的に分散されたポートフォリオにより、投資家は個人のリスクキャパシティと個人のリスクエクスポージャーを一致させ、資金へのアクセスに関して柔軟性を提供し、税務エクスポージャーに関して柔軟性を提供できる可能性があり、商品によって提供されるものよりも高いペイアウト率を提供できる可能性があります」保険市場では、4％の出金ルールは良いスタートですが、小型株やバリュー株などの既知の期待収益源に傾斜して世界的に分散している場合、私は通常、5％から6％の余裕があるとクライアントに伝えています。株式」と社長兼創設者のマーク・ヘブナー氏は言う。インデックスファンドアドバイザーズ株式会社、カリフォルニア州アーバイン出身、の著者インデックス ファンド: アクティブな投資家のための 12 段階の回復プログラム。

従来のポートフォリオの欠点

従来のポートフォリオ戦略の主な欠点は、残念ながら、将来の市場収益やインフレ率を確実に予測する方法が存在しないことです。その後の数年間大不況株式と投資信託にとっては優れており、低インフレに関する限り同様に良好です。ただし、長引く弱気市場または、異常に高いインフレの時期（1970 年代はその両方が特徴でした）では、退職者の 100 万ドルが上記の戦略を使用して投資された場合、はるかに早く蒸発してしまいます。

結論

従来のポートフォリオに 100 万ドルを投資し、毎年引き出しを行うことで、退職者は年金を購入するよりも経済的な柔軟性が得られます。歴史的に、投資信託からのリターンは年金リターンよりも高かった。そして、低金利環境では、年金の支払率は、金利が高い時代に比べて低くなります。一方、年金は退職者に、従来のポートフォリオにはない特徴、つまり鉄壁の保証を提供します。彼らのお金を超えることは決してないだろう。